3 részvény, amelyeket hosszú vagy rövid távon érdemes megvenni

• 12/21/2020 9:42am EDT
• By Nicolas Chahine, InvestorPlace Contributor

A befektetési viták leggyakrabban a hosszú távú kilátásokra összpontosítanak. Ma olyan részvényeket fogunk megvizsgálni, amelyeket hosszú távon érdemes megvenni, de amelyek rövid távon is nagyszerűek. A három vállalat kiváló fundamentumokkal rendelkezik, de még jobbak a rövid távú tartományok. Ez kiszámíthatóvá teszi őket, korlátozott árfolyamcsökkenéssel.

Mondják, hogy kockázatos egy kereskedésből befektetést csinálni. Ebben az esetben nem az, mert én hosszú távon szeretnék birtokolni, ha most csuklás van.

Nem mindegy, hogy milyen prizmán belül kereskednek a részvények. Az indexek minden héten rekordokat döntenek, így hajlamosak a csalódásokra. A befektetői várakozások soha nem voltak még ilyen magasak, így könnyű lesz felborzolni őket. Példának okáért legutóbb megtudtuk, hogy a politikusok végre jóváhagyták a második gazdaságélénkítő csomagot. A piacok zuhantak a szalagcímre, így valószínű, hogy a bikák elfáradtak. Nem hiszem, hogy ez probléma lenne, mert még ha így is van, a mélypontok sekélyek lesznek.

A befektetők eddig minden korrekciót megvettek. Ez addig nem fog változni, amíg a központi bankok biztonsági hálói teljes erővel kint vannak. A múlt héten az amerikai Fed elnöke, Powell megerősítette a gazdasággal kapcsolatos aggodalmát. Nem fogja egyhamar levenni a lábát a pedálról. Nem tudom elképzelni, hogy a makrogazdasági feltételek annyira megváltoznak, hogy a mega-cap P&L-ek összeomlanak. Ezeknek a nagy cégeknek bármilyen gyengesége átmeneti lesz.

Itt vannak a mai fókuszban lévő vállalatok:

• Apple (NASDAQ:AAPL)
• Palantir (NYSE:PLTR)
• Boeing (NYSE:BA)

Akciók, amelyeket érdemes venni:

A mai első részvény a részvények királya, az Apple. Alapjai kifogástalanok, üzleti kilátásai pedig fenomenálisak. Hűséges követői vannak, akik nem bánják, hogy hatalmas prémiumot fizetnek érte. Még a Wall Streeten is az érték a szemlélő szemében van. Az AAPL-részvények nemrégiben olyan elmozdulást éltek át, hogy az árfolyam-arányos nyereség-értékük most 40 közelében van – ez a duplája a 2019-es értéknek.

A befektetők eddig még nem riadtak vissza, és ennek oka a termékekről a szolgáltatásokra történő árbevétel-összetétel változása. Véleményem szerint ez még mindig egy iPhone cég, de egyelőre ez még működik neki. Régen elmúltak már a következő új dolog a la Steve Jobs feltűnő szalagcímeinek napjai. Az új korszak Tim Cook alatt más, és csak az idő fogja megmondani, hogy jobb lesz-e.

Mindeközben az Apple-részvénynek óriási erős támasza van 122 dollár felett, és betonpadlója van a részvényenkénti 118 dollárba. Ez lehetőséget nyit arra, hogy opciókkal profitáljunk ebből. Azok a befektetők, akik hajlandóak ott részvényeket vásárolni, eladhatják a putokat ezeken a szinteken, és jövedelmet generálhatnak a semmiből. A legrosszabb, ami történhet, hogy a befektető végül 5%-kal alacsonyabb részvények tulajdonosa lesz. Még közelebb törnének egy 10%-os korrekcióhoz. Ez egy rossz forgatókönyv, amit el tudok tűrni.

Megfordítva: 128 dollár felett van ellenállása, így ez egy olyan pont, ahol a rallyt el lehet halványítani. A kereskedők képesek lesznek öblíteni és ismételni a swinget a tartományon belül, amíg az egyik vagy a másik oldal meg nem bukik. Akkor, bármelyik oldal is legyen az, az Apple túlszárnyalja azt az irányt. Az aktív kereskedők opciók használata nélkül is hintáztathatják a részvényt ezeken a vonalakon belül. Megvehetik a részvényt, amikor ezekre a támaszokra merül, és megpróbálhatnak egy 5%-os pattanást megskalpolni.

Az aktív kereskedés általában szigorú stop-loss megbízásokat igényel. Ebben az esetben nem vesződöm egyikkel sem.

APalantir nem egy új vállalat, de a Wall Street-en új. Befektetői hihetetlenül rajonganak érte, így hosszú távon felfelé tart. A magánszektort szolgálja ki, és összejátszik az amerikai kormánnyal. Szakterülete a mesterséges intelligencia (AI) felhasználása a menet közbeni döntések meghozatalára. Ahogy a globális digitális forradalom virágzik, a PLTR-szolgáltatások iránti kereslet robbanásszerűen meg fog nőni. Fogadok, hogy a részvények mai tulajdonosai évek múlva nagyon nyereségesek lesznek.

A tőzsdei bevezetés után körülbelül egy hónapig konszolidálódott, majd kitört, mint a denevér. 200%-ot emelkedett, mielőtt megbukott. Azóta épp csak annyit adott vissza, hogy konszolidálódjon és jobb bázist építsen. Ez egy szükséges rossz a bikák számára, hogy folytathassák a rallyt. Eközben két rövidebb távú tartomány van játékban rövid és középtávon. Az aktív kereskedők sikeresen megvásárolták a 25 dolláros részvényenkénti merüléseket, és elhalványították a rallyt, amikor az megközelítette a 28 dollárt. Ez addig fog folytatódni, amíg az egyik széle meg nem bukik, és akkor a Palantir részvények lendületet kapnak ebbe az irányba.

Még egy másodlagos tartomány is van 22 és 30,50 dollár között részvényenként. A folyamat ott is meg fog ismétlődni.

A hosszú távú kilátások nagyszerűnek tűnnek. A fundamentumok már most is erősek és javulnak. A menedzsment máris nagy tiszteletet vívott ki magának. Remélhetőleg jövőre nem fognak csalódást okozni, de ennek még nincsenek jelei.

Mondják, hogy a kereskedés nagy részét gépek végzik, ami ezeket a tartományokat önbeteljesítő jóslatokká teszi. Ebben az esetben nincs szükség mélyreható chartolási ismeretekre, csak a támasz- és ellenállási vonalak egyszerű megfigyelésére.

Boeing (BA)

Forrás:

Boeing (BA)

Source:

Kevés törvényes monopólium van az USA-ban, és én azt állítom, hogy a Boeing az egyik. Technikailag globális duopólium, de a valóságban nem az. A Boeingnek csak egy versenytársa van a bolygón, és minden szempontból akár nem is lehet. Mindkettőjüket a teljesítőképességük határáig feszítik. Az ügyfeleiknek nincs más választásuk, mint tőlük rendelni. Ez egy ideális üzleti felállás, ami tavaly majdnem tönkrement.

A Boeing 2019-ben óriási veszteségeket szenvedett el, főleg a rossz irányítási problémák miatt. Idén jött a pandémiás csapás, ami majdnem teljesen kiütötte. A BA-részvények a 420 dolláros csúcsról 80%-kal zuhantak le a szikláról 89 dollárra márciusban. Először is, majdnem vállalati öngyilkosságot követtek el a 737 Max modelljüket érintő két tragédia kezelésével. Aztán a vírus majdnem végzett velük. Mostanáig tartott, amíg végre megkapták az engedélyt, hogy újra repülhessenek vele. Ez óriási megkönnyebbülést fog hozni a P&L.

A gyógyulás megkezdődött, így a mélypontok ismét vételi lehetőségek. A BA részvények medvéinek védekezniük kell. Nehéz legyőzni egy olyan üzleti modellt, ahol a vásárlónak nincs hova mennie. Az volt a helyes, hogy a márciusi mélypontokon megvettük a Boeing részvényeket. Pontosan akkor, amikor Donald Trump elnök megígérte, hogy segítenek a Boeingnek túlélni a márciusi válságot. Azóta a részvény vadul ingadozik, de a chartot közelebbről megnézve egyértelmű tartományokat láthatunk.

Az időkeretektől függően minden 200 dollár közeli részvényenkénti beszállás kiváló hosszú távú befektetést jelenthet. Mindenesetre hosszú távon a Boeing részvények valószínűleg jövő nyárra 300 dollár fölé kerülnek. Továbbra is nagy rajongója vagyok a jövőbeli kilátásaiknak, már csak a kereslet és kínálat szempontjából is. A légitársaságoknak új gépekre lesz szükségük, a kínálat pedig csak néhány cégtől érkezhet. Idén többször repültem, és minden esetben vadonatúj 737-es volt, bár nem a max modell. De lefogadom, hogy a következő repülésem egy ilyennel fog történni.

Nicolas Chahine a cikk megjelenésének napján nem rendelkezett (sem közvetlenül, sem közvetve) semmilyen pozícióval a cikkben említett értékpapírokban.

Nicolas Chahine a SellSpreads.com ügyvezető igazgatója.

SubscribeUnsubscribe