Taux préférentiel

Qu’est-ce que le taux préférentiel ?

Le taux préférentiel est le taux d’intérêt que les banques commerciales appliquent à leurs entreprises clientes les plus solvables. Le taux au jour le jour des fonds fédéraux sert de base au taux préférentiel, et le taux préférentiel sert de point de départ à la plupart des autres taux d’intérêt.

Prime Rate

Comprendre le taux préférentiel

Le taux préférentiel (prime) est le taux d’intérêt que les banques commerciales facturent à leurs clients les plus solvables, généralement les grandes entreprises. Le taux d’intérêt préférentiel, ou taux de prêt préférentiel, est largement déterminé par le taux des fonds fédéraux, qui est le taux au jour le jour que les banques utilisent pour se prêter les unes aux autres. Le taux préférentiel constitue la base ou le point de départ de la plupart des autres taux d’intérêt – y compris les taux des prêts hypothécaires, des prêts aux petites entreprises ou des prêts personnels – même si le taux préférentiel peut ne pas être spécifiquement cité comme un élément du taux finalement facturé.

Les taux d’intérêt constituent un moyen de couvrir les coûts associés aux prêts et ils agissent comme une compensation pour le risque assumé par le prêteur en fonction des antécédents de crédit de l’emprunteur et d’autres détails financiers.

Détermination du taux préférentiel

Le risque de défaut de paiement est le principal déterminant du taux d’intérêt qu’une banque facture à un emprunteur. Parce que les meilleurs clients d’une banque ont peu de chances de manquer à leurs engagements, la banque peut leur facturer un taux inférieur à celui qu’elle facture à un client qui a une plus grande probabilité de manquer à ses engagements sur un prêt.

Chaque banque fixe son propre taux d’intérêt, il n’y a donc pas de taux préférentiel unique. Tout taux préférentiel cité est généralement une moyenne des taux préférentiels des plus grandes banques. Le taux préférentiel le plus important et le plus utilisé est celui que le Wall Street Journal publie quotidiennement. Bien que d’autres institutions de services financiers américaines prennent régulièrement note de tout changement que la Réserve fédérale (la Fed) apporte à son taux préférentiel et qu’elles puissent les utiliser pour justifier des changements à leurs propres taux préférentiels, les institutions ne sont pas tenues d’augmenter leurs taux préférentiels en fonction de ceux de la Fed.

Taux préférentiels et taux d’intérêt variables

Dans le cas de taux d’intérêt variables, comme ceux utilisés sur certaines cartes de crédit, le taux d’intérêt de la carte peut être exprimé comme le taux préférentiel plus un pourcentage déterminé. Cela signifie que le taux augmente et diminue avec le taux préférentiel comme taux de base sous-jacent, mais qu’il restera toujours un pourcentage fixe supérieur au taux préférentiel.

Taux préférentiel et clients les mieux qualifiés

Généralement, le taux préférentiel est réservé aux clients les plus qualifiés – ceux qui présentent le moins de risque de défaut. Les taux préférentiels peuvent ne pas être disponibles pour les emprunteurs individuels aussi souvent que pour les entités plus importantes, telles que les sociétés et les entreprises particulièrement stables.

Même si le taux préférentiel est fixé à un pourcentage particulier, par exemple 5%, un prêteur peut toujours offrir des taux inférieurs à 5% aux clients bien qualifiés. Le taux préférentiel n’est utilisé qu’à titre de référence, et bien qu’il soit susceptible d’être le taux annoncé le plus bas disponible, il ne doit pas être considéré comme un minimum obligatoire.