L’anatomie du trading des breakouts

Le trading des breakouts est utilisé par les investisseurs actifs pour prendre position dans les premiers stades d’une tendance. En général, cette stratégie peut être le point de départ de mouvements de prix importants, d’expansions de la volatilité et, lorsqu’elle est gérée correctement, peut offrir un risque de baisse limité. Tout au long de cet article, nous vous guiderons à travers l’anatomie de ce trade et vous proposerons quelques idées pour mieux gérer ce style de trading.

Qu’est-ce qu’un breakout ?

Un breakout est un cours boursier qui sort d’un niveau de support ou de résistance défini avec un volume accru. Un trader de breakout entre dans une position longue après que le prix de l’action casse au-dessus de la résistance ou entre dans une position courte après que l’action casse en dessous du support. Une fois que l’action a dépassé la barrière de prix, la volatilité a tendance à augmenter et les prix suivent généralement la direction de la rupture. La raison pour laquelle les ruptures sont une stratégie de trading si importante est que ces configurations sont le point de départ de futures augmentations de la volatilité, de grandes variations de prix et, dans de nombreuses circonstances, de grandes tendances de prix.

Les ruptures se produisent dans tous les types d’environnements de marché. Généralement, les mouvements de prix les plus explosifs résultent des ruptures de canaux et des ruptures de modèles de prix tels que les triangles, les drapeaux ou les modèles tête et épaules. Comme la volatilité se contracte pendant ces cadres temporels, elle se développe généralement après que les prix ont dépassé les fourchettes identifiées.

Qu’importe le cadre temporel, le trading de rupture est une excellente stratégie. Que vous utilisiez des graphiques intraday, quotidiens ou hebdomadaires, les concepts sont universels. Vous pouvez appliquer cette stratégie au day trading, au swing trading, ou à n’importe quel style de trading.

Trouver un bon candidat

Lorsque vous tradez des breakouts, il est important de considérer les niveaux de support et de résistance de l’action sous-jacente. Plus le cours d’une action a touché ces zones, plus ces niveaux sont valides et plus ils deviennent importants. Dans le même temps, plus ces niveaux de soutien et de résistance ont été en jeu longtemps, meilleur sera le résultat lorsque le cours de l’action sortira finalement.

Lorsque les prix se consolident, diverses formations de prix apparaîtront sur le graphique des cours. Les formations telles que les canaux, les triangles et les drapeaux sont des outils précieux lorsque vous recherchez des actions à négocier. En dehors des modèles, la cohérence et la durée pendant laquelle le prix d’une action a adhéré à ses niveaux de soutien ou de résistance sont des facteurs importants à considérer pour trouver un bon candidat à trader.

Points d’entrée

Après avoir trouvé un bon instrument à trader, il est temps de planifier le trade. La considération la plus simple est le point d’entrée. Les points d’entrée sont assez noirs et blancs lorsqu’il s’agit d’établir des positions sur un breakout. Lorsque les prix sont prêts à clôturer au-dessus d’un niveau de résistance, l’investisseur prend une position haussière. Lorsque les prix sont fixés pour clôturer en dessous d’un niveau de soutien, un investisseur prendra une position baissière.

Pour déterminer la différence entre un breakout et un fakeout, attendez la confirmation. Par exemple, les fakeouts se produisent lorsque les prix ouvrent au-delà d’un niveau de soutien ou de résistance, mais qu’en fin de journée, ils finissent par revenir dans une fourchette de négociation antérieure. Si un investisseur agit trop rapidement ou sans confirmation, il n’y a aucune garantie que les prix continueront à évoluer dans un nouveau territoire. De nombreux investisseurs recherchent un volume supérieur à la moyenne comme confirmation ou attendent vers la fin d’une période de négociation pour déterminer si les prix vont soutenir les niveaux dont ils se sont détachés.

Planifier les sorties

Les sorties prédéterminées sont un ingrédient essentiel d’une approche de négociation réussie. Lorsque vous négociez des ruptures, il y a trois plans de sortie à organiser avant d’établir une position.

1. Où sortir avec un profit

Lors de la planification des prix cibles, regardez le comportement récent de l’action pour déterminer un objectif raisonnable. Lorsque vous négociez des modèles de prix, il est facile d’utiliser l’action récente du prix pour établir un objectif de prix. Par exemple, si la fourchette d’un canal ou d’une configuration de prix récente est de six points, ce montant devrait être utilisé comme objectif de prix une fois que l’action aura cassé (voir ci-dessous).

Une autre idée est de calculer les récentes variations de prix et d’en faire la moyenne pour obtenir un objectif de prix relatif. Si l’action a fait une moyenne de quatre points au cours des dernières oscillations de prix, ce serait un objectif raisonnable.

Ce sont quelques idées sur la façon de fixer des objectifs de prix comme objectif de transaction. Cela devrait être votre objectif pour la transaction. Une fois l’objectif atteint, un investisseur peut sortir de la position, sortir une partie de la position pour laisser le reste courir, ou lever un ordre stop-loss pour verrouiller les profits.

2. Où sortir avec une perte

Il est important de savoir quand une transaction a échoué. Le trading de rupture offre cette perspicacité d’une manière assez claire. Après un breakout, les anciens niveaux de résistance devraient agir comme un nouveau support et les anciens niveaux de support devraient agir comme une nouvelle résistance. Il s’agit d’une considération importante car c’est un moyen objectif de déterminer quand une transaction a échoué et un moyen facile de déterminer où placer votre ordre stop-loss. Une fois qu’une position a été prise, utilisez l’ancien niveau de support ou de résistance comme une ligne dans le sable pour clôturer une transaction perdante. À titre d’exemple, étudiez le graphique PCZ ci-dessous.

Après l’échec d’une transaction, il est important d’en sortir rapidement. Ne donnez jamais trop de place à une perte. Si vous ne faites pas attention, les pertes peuvent s’accumuler.

3. Où placer un ordre stop

Lorsque vous envisagez de savoir où sortir d’une position avec une perte, utilisez le niveau de soutien ou de résistance antérieur au-delà duquel les prix ont cassé. Placer un stop confortablement à l’intérieur de ces paramètres est un moyen sûr de protéger une position sans donner au trade trop de risque de baisse. Fixer un stop plus haut que cela déclenchera probablement une sortie prématurée, car il est courant que les prix retestent les niveaux de prix dont ils viennent de sortir.

En regardant le graphique ci-dessus, vous pouvez voir la consolidation initiale des prix, le breakout, le retest, et l’objectif de prix atteint. Le processus est assez mécanique. Lorsque l’on considère où placer un ordre stop-loss, s’il avait été placé au-dessus de l’ancien niveau de résistance, les prix n’auraient pas été en mesure de retester ces niveaux et l’investisseur aurait été arrêté prématurément. Fixer le stop en dessous de ce niveau permet aux prix de retester et de rattraper le trade rapidement s’il échoue.

Résumé

En résumé, voici les étapes à suivre pour trader les breakouts :

1. Identifier le candidat : Trouvez les actions qui ont construit de forts niveaux de soutien ou de résistance et surveillez-les. Rappelez-vous, plus le support ou la résistance est fort, meilleur est le résultat. Assurez-vous de comprendre cela lorsque vous recherchez des actions.
2. Attendez la rupture : Trouver un bon candidat ne signifie pas qu’il faille effectuer une transaction prématurément. Attendez patiemment que le cours de l’action fasse son mouvement. Pour être sûr que la rupture se maintiendra, le jour où le cours de l’action se négocie en dehors de son niveau de soutien ou de résistance, attendez jusqu’à la fin de la journée de négociation pour effectuer votre mouvement.
3. Fixez un objectif raisonnable : Si vous allez prendre une transaction, fixez une attente sur la direction qu’elle va prendre. Si vous ne le faites pas, vous ne saurez pas où sortir du trade. Cela peut être fait en calculant un mouvement moyen que le stock fait ou en mesurant la distance entre le support et la résistance (en particulier lorsque vous négociez des modèles de prix).
4. Permettre au stock de retester : C’est l’étape la plus critique. Lorsque le cours d’une action franchit un niveau de résistance, l’ancienne résistance devient un nouveau support. Lorsqu’une action franchit un niveau de soutien, l’ancien soutien devient une nouvelle résistance. Dans la majorité de vos transactions, l’action testera le niveau qu’elle a cassé après les deux premiers jours. Préparez-vous à cela.
5. Sachez quand votre transaction/trajectoire a échoué : Lorsque l’action tente de retester un niveau de support ou de résistance antérieur et qu’elle le franchit à nouveau, c’est là qu’un modèle ou un breakout a échoué. Il est impératif de prendre la perte à ce moment-là. Ne jouez pas avec vos pertes.
6. Sortez des transactions vers la clôture du marché : Vous ne pouvez pas discerner à l’ouverture si les prix vont se maintenir à un niveau particulier. C’est pourquoi vous pouvez envisager d’attendre la clôture du marché pour sortir d’une transaction perdante. Si un titre est resté en dehors d’un niveau de soutien ou de résistance prédéterminé vers la clôture du marché, il est temps de fermer la position et de passer à la suivante.
7. Soyez patient : Cette stratégie requiert beaucoup de patience. En suivant ces étapes, vous réduirez vos émotions et serez plus objectif au sujet d’un trade.
8. Sortez à votre cible : Si vous ne sortez pas du trade avec une perte, alors vous êtes dans le trade. Vous devriez rester dans la transaction jusqu’à ce que le cours de l’action atteigne son objectif ou que vous atteigniez votre objectif temporel sans atteindre votre prix cible.

The Bottom Line

Le trading de rupture accueille la volatilité. La volatilité vécue après un breakout est susceptible de générer de l’émotion car les prix évoluent rapidement. L’utilisation des étapes couvertes dans cet article vous aidera à définir un plan de trading qui, lorsqu’il est exécuté correctement, peut offrir d’excellents rendements et un risque gérable.