Ventajas y desventajas de los fondos de inversión

Tanto si es un inversor experimentado como si es la primera vez que invierte, debería considerar seriamente la posibilidad de añadir un fondo de inversión a su cartera. Sin embargo, debe conocer las ventajas y los posibles inconvenientes de esta inversión.

A continuación se enumeran las ventajas y desventajas de los fondos de inversión para ayudarle a tomar una decisión informada.

Ventajas de los fondos de inversión

a. Liquidez

A menos que opte por fondos de inversión cerrados, es relativamente más fácil comprar y salir de un plan de fondos de inversión. Puede vender sus participaciones en cualquier momento (cuando el mercado está alto). Tenga cuidado con las sorpresas, como la carga de salida o la penalización previa a la salida. Recuerde que las transacciones de fondos de inversión sólo se realizan una vez al día después de que la casa de fondos publique el valor liquidativo de ese día.

b. Diversificación

Los fondos de inversión tienen su parte de riesgo ya que su rendimiento se basa en el movimiento del mercado. Por ello, el gestor del fondo siempre invierte en más de una clase de activos (renta variable, deuda, instrumentos del mercado monetario, etc.) para repartir los riesgos. Es lo que se llama diversificación. De este modo, cuando una clase de activos no rinde, la otra puede compensar con mayores rendimientos para evitar la pérdida de los inversores.

c. Gestión experta

Un fondo de inversión se ve favorecido porque no requiere que los inversores hagan la investigación y la asignación de activos. Un gestor de fondos se encarga de todo y toma decisiones sobre qué hacer con su inversión. Decide si se invierte en renta variable o en deuda. También decide si los mantiene o no y durante cuánto tiempo.

La reputación del gestor de fondos en la gestión de fondos debería ser un criterio esencial para que usted elija un fondo de inversión por esta razón. El ratio de gastos (que no puede ser superior al 1,05% de las directrices del AUM según la SEBI) incluye también la comisión del gestor.

d. Menos coste para las transacciones en masa

Seguro que se ha dado cuenta de cómo baja el precio al aumentar el volumen cuando se compra cualquier producto. Por ejemplo, si un dentífrico de 100 g cuesta 10 rupias, puede conseguir un paquete de 500 g por, digamos, 40 rupias. La misma lógica se aplica también a las participaciones de los fondos de inversión. Si compra varias participaciones a la vez, los gastos de tramitación y otras comisiones serán menores en comparación con la compra de una sola participación.

e. Invertir en denominaciones más pequeñas

Al invertir en denominaciones más pequeñas (SIP), se obtiene una exposición a toda la acción (o a cualquier otra clase de activo). Así se reducen los gastos medios de transacción: se beneficia de las bajadas y subidas del mercado. Las inversiones periódicas (mensuales o trimestrales), en contraposición a las inversiones a tanto alzado, le ofrecen la ventaja de promediar los costes en rupias.

f. Adaptarse a sus objetivos financieros

Hay varios tipos de fondos de inversión disponibles en la India que se adaptan a los inversores de todas las clases sociales. Independientemente de sus ingresos, debe tener el hábito de reservar alguna cantidad (por pequeña que sea) para invertir. Es fácil encontrar un fondo de inversión que se ajuste a sus ingresos, gastos, objetivos de inversión y apetito de riesgo.

g. Rentabilidad

Tiene la opción de elegir fondos de inversión de carga cero con menos ratios de gastos. Puede comprobar el coeficiente de gastos de diferentes fondos de inversión y elegir el que se ajuste a su presupuesto y a sus objetivos financieros. El ratio de gastos es la comisión por la gestión del fondo. Es una herramienta útil para evaluar el rendimiento de un fondo de inversión.

h. Rápido &proceso indoloro

Puede empezar con un fondo de inversión y diversificar poco a poco. Hoy en día es más fácil identificar y elegir a mano el fondo o los fondos más adecuados para usted. El seguimiento de los fondos de inversión no le supondrá ningún esfuerzo adicional. El gestor del fondo, con la ayuda de su equipo, decidirá cuándo, dónde y cómo invertir. En resumen, su trabajo consiste en batir el índice de referencia y ofrecerle la máxima rentabilidad de forma constante.

i. Eficiencia fiscal

Puede invertir hasta 1,5 lakh en fondos de inversión que ahorran impuestos y que están cubiertos por la Sección 80C de la Ley del Impuesto sobre la Renta de 1961. Aunque se aplica un impuesto del 10% sobre las ganancias de capital a largo plazo (LTCG) para los rendimientos superiores a 1 lakh después de un año, en los últimos años han proporcionado sistemáticamente rendimientos superiores a los de otros instrumentos de ahorro fiscal como los fondos de inversión.

j. Pagos automatizados

Es habitual olvidar o retrasar los SIPs o las inversiones puntuales a tanto alzado por cualquier motivo. Puede optar por la automatización sin papel con su casa de fondos o agente. Las notificaciones oportunas por correo electrónico y SMS ayudan a contrarrestar este tipo de negligencia.

k. Seguridad

Existe la idea generalizada de que los fondos de inversión no son tan seguros como los productos bancarios. Esto es un mito ya que las casas de fondos están estrictamente bajo el ámbito de los organismos gubernamentales estatutarios como SEBI y AMFI. Uno puede verificar fácilmente las credenciales de la casa de fondos y del gestor de activos en la SEBI. También cuentan con una plataforma imparcial de resolución de quejas que trabaja en interés de los inversores.

l. Inversión sistemática o única

Puede planificar su inversión en fondos de inversión según su presupuesto y conveniencia. Por ejemplo, iniciar un SIP (Plan de Inversión Sistemática) de forma mensual o trimestral es adecuado para los inversores con menos dinero. Por otro lado, si dispone de un excedente de dinero, opte por una inversión única.

Desventajas de los fondos de inversión

a. Costes de gestión del fondo de inversión

El salario de los analistas de mercado y del gestor del fondo procede de los inversores. Los gastos totales de gestión del fondo son uno de los primeros parámetros a tener en cuenta a la hora de elegir un fondo de inversión. Unas comisiones de gestión más elevadas no garantizan un mejor rendimiento del fondo.

b. Períodos de bloqueo

Muchos fondos de inversión tienen períodos de bloqueo a largo plazo, que van de cinco a ocho años. Salir de estos fondos antes de su vencimiento puede ser un asunto caro. Una parte específica del fondo se mantiene siempre en efectivo para pagar al inversor que quiera salir del fondo. Esta parte no puede generar intereses para los inversores.

c. Dilución

Aunque la diversificación promedia sus riesgos de pérdida, también puede diluir sus beneficios. Por lo tanto, no debería invertir en más de siete o nueve fondos de inversión a la vez.

Como acaba de leer, los beneficios y el potencial de los fondos de inversión pueden, sin duda, anular las desventajas, si elige con conocimiento de causa. Sin embargo, es posible que los inversores no tengan el tiempo, los conocimientos o la paciencia necesarios para investigar y analizar los distintos fondos de inversión. Invertir con ClearTax podría solucionar esto, ya que nosotros ya hemos hecho los deberes por usted seleccionando los fondos mejor valorados de las mejores casas de fondos del país.