Finanzielle Leistungsfähigkeit

Was ist finanzielle Leistungsfähigkeit?

Die finanzielle Leistungsfähigkeit ist ein subjektives Maß dafür, wie gut ein Unternehmen die Vermögenswerte seiner Haupttätigkeit nutzen und Einnahmen erzielen kann. Der Begriff wird auch als allgemeines Maß für die allgemeine finanzielle Gesundheit eines Unternehmens in einem bestimmten Zeitraum verwendet.

Analysten und Investoren verwenden die finanzielle Leistungsfähigkeit, um ähnliche Unternehmen in derselben Branche oder Branchen oder Sektoren insgesamt zu vergleichen.

Finanzielle Leistungsfähigkeit verstehen

Es gibt viele Möglichkeiten, die finanzielle Leistungsfähigkeit zu messen, aber alle Maßnahmen sollten in ihrer Gesamtheit betrachtet werden. Einzelposten wie Betriebseinnahmen, Betriebsergebnis oder Cashflow aus dem Betrieb können ebenso verwendet werden wie der Gesamtabsatz. Darüber hinaus möchte der Analyst oder Investor möglicherweise tiefer in die Jahresabschlüsse eindringen und die Wachstumsraten der Gewinnspanne oder den Rückgang der Verschuldung ermitteln. Six Sigma-Methoden konzentrieren sich auf diesen Aspekt.

Es gibt viele Interessengruppen in einem Unternehmen, darunter Gläubiger, Anleihegläubiger, Investoren, Mitarbeiter und das Management. Jede Gruppe hat ihr eigenes Interesse daran, die finanzielle Leistung eines Unternehmens zu verfolgen. Analysten informieren sich über die finanzielle Leistung anhand der Daten, die das Unternehmen im Formular 10K, auch bekannt als Jahresbericht, veröffentlicht. Öffentliche Unternehmen müssen das von der SEC vorgeschriebene Formular 10K veröffentlichen. Zweck des Berichts ist es, den Stakeholdern genaue und verlässliche Finanzausweise zur Verfügung zu stellen, die einen Überblick über die finanzielle Leistung des Unternehmens geben.

Darüber hinaus werden diese Ausweise und andere Offenlegungsdokumente von der Unternehmensleitung geprüft und unterzeichnet. Auf diese Weise stellt das 10K die umfassendste Informationsquelle über die finanzielle Leistung dar, die den Investoren jährlich zur Verfügung gestellt wird. Im 10K sind drei Finanzberichte enthalten: die Bilanz, die Gewinn- und Verlustrechnung und die Kapitalflussrechnung.

Bilanz

Die Bilanz ist eine Momentaufnahme der finanziellen Bilanzen einer Organisation. Sie gibt einen Überblick darüber, wie gut das Unternehmen seine Vermögenswerte und Verbindlichkeiten verwaltet. Analysten können in der Bilanz Informationen über langfristige und kurzfristige Schulden finden. Sie können auch Informationen darüber finden, welche Art von Vermögenswerten das Unternehmen besitzt und welcher Prozentsatz der Vermögenswerte mit Verbindlichkeiten im Vergleich zum Eigenkapital finanziert wird.

Gewinn- und Verlustrechnung

Die Gewinn- und Verlustrechnung bietet eine Zusammenfassung der Geschäftstätigkeit für das gesamte Jahr. Die Gewinn- und Verlustrechnung beginnt mit dem Umsatz bzw. den Erträgen und endet mit dem Reingewinn. Die auch als Gewinn- und Verlustrechnung bezeichnete Gewinn- und Verlustrechnung enthält die Bruttogewinnspanne, die Kosten der verkauften Waren, die Betriebsgewinnspanne und die Nettogewinnspanne. Sie gibt auch einen Überblick über die Anzahl der im Umlauf befindlichen Aktien sowie einen Vergleich mit der Leistung des Vorjahres.

Kapitalflussrechnung

Die Kapitalflussrechnung ist eine Kombination aus der Gewinn- und Verlustrechnung und der Bilanz. Für einige Analysten ist die Kapitalflussrechnung der wichtigste Abschluss, da sie eine Überleitung zwischen Nettogewinn und Cashflow bietet. Hier sehen die Analysten, wie viel das Unternehmen für Aktienrückkäufe, Dividenden und Investitionen ausgegeben hat. Sie gibt auch Aufschluss über die Herkunft und Verwendung des Cashflows aus Betrieb, Investition und Finanzierung.