Anatomie obchodování breakoutů

Obchodování breakoutů využívají aktivní investoři k zaujmutí pozice v počátečních fázích trendu. Obecně lze říci, že tato strategie může být výchozím bodem pro významné cenové pohyby, expanzi volatility a při správném řízení může nabídnout omezené riziko poklesu. V tomto článku vás seznámíme s anatomií tohoto obchodování a nabídneme několik nápadů, jak tento obchodní styl lépe řídit.

Co je to breakout?

Proražení je pohyb ceny akcie mimo definovanou úroveň podpory nebo odporu se zvýšeným objemem. Obchodník s breakoutem vstupuje do dlouhé pozice po prolomení ceny akcie nad rezistenci nebo vstupuje do krátké pozice po prolomení ceny akcie pod support. Jakmile se akcie obchoduje za cenovou bariérou, volatilita má tendenci se zvyšovat a ceny se obvykle vyvíjejí ve směru průrazu. Důvodem, proč jsou breakouty tak důležitou obchodní strategií, je skutečnost, že tato nastavení jsou výchozím bodem pro budoucí zvýšení volatility, velké cenové výkyvy a za mnoha okolností i pro hlavní cenové trendy.

Breakouty se vyskytují ve všech typech tržního prostředí. Obvykle jsou nejvýbušnější cenové pohyby výsledkem průrazů kanálů a průrazů cenových vzorů, jako jsou trojúhelníky, vlajky nebo vzory hlava a ramena. Vzhledem k tomu, že se volatilita během těchto časových rámců snižuje, obvykle se rozšíří poté, co se ceny pohybují mimo identifikovaná pásma.

Bez ohledu na časový rámec je obchodování breakoutů skvělou strategií. Ať už používáte intradenní, denní nebo týdenní grafy, koncepty jsou univerzální. Tuto strategii můžete použít při denním obchodování, swingovém obchodování nebo při jakémkoli stylu obchodování.

Hledání vhodného kandidáta

Při obchodování breakoutů je důležité vzít v úvahu úrovně supportu a rezistence podkladové akcie. Čím vícekrát se cena akcie těchto oblastí dotkla, tím jsou tyto úrovně platnější a důležitější. Zároveň platí, že čím déle jsou tyto úrovně podpory a odporu ve hře, tím lepší je výsledek, když cena akcie konečně prorazí.

Při konsolidaci cen se na cenovém grafu objeví různé cenové vzory. Formace jako kanály, trojúhelníky a vlajky jsou cennými nástroji při hledání akcií k obchodování. Kromě vzorců jsou důležitými faktory, které je třeba zvážit při hledání vhodného kandidáta k obchodování, konzistence a doba, po kterou se cena akcie drží na svých úrovních podpory nebo odporu.

Vstupní body

Po nalezení vhodného nástroje k obchodování je čas naplánovat obchod. Nejjednodušší úvahou je vstupní bod. Vstupní body jsou poměrně černobílé, pokud jde o vytváření pozic při průrazu. Jakmile se ceny dostanou nad úroveň odporu, investor vytvoří býčí pozici. Když jsou ceny nastaveny tak, aby uzavřely pod úrovní podpory, investor zaujme medvědí pozici.

Chcete-li určit rozdíl mezi proražením a falešným proražením, počkejte na potvrzení. Například k fakeoutům dochází, když ceny otevřou za úrovní podpory nebo rezistence, ale do konce dne skončí zpět v rámci předchozího obchodního rozpětí. Pokud investor jedná příliš rychle nebo bez potvrzení, není zaručeno, že ceny budou pokračovat do nového teritoria. Mnoho investorů hledá jako potvrzení nadprůměrný objem nebo vyčkává ke konci obchodního období, aby zjistili, zda se ceny udrží na úrovních, ze kterých vyrazily.

Plánování výstupů

Předem stanovené výstupy jsou nezbytnou součástí úspěšného obchodního přístupu. Při obchodování breakoutů existují tři plány výstupů, které je třeba zařídit před vytvořením pozice.

1. Výstupy z pozice. Kde vystoupit se ziskem

Při plánování cílových cen se podívejte na nedávné chování akcie, abyste určili rozumný cíl. Při obchodování s cenovými modely je snadné použít nedávnou cenovou akci ke stanovení cílové ceny. Pokud je například rozsah nedávného kanálu nebo cenového vzorce šest bodů, měla by být tato částka použita jako cílová cena, jakmile akcie prorazí (viz níže).

Dalším nápadem je vypočítat nedávné cenové výkyvy a zprůměrovat je pro získání relativní cílové ceny. Pokud akcie během několika posledních cenových výkyvů dosáhla průměrného cenového výkyvu o čtyři body, byl by to rozumný cíl.

Toto je několik nápadů, jak stanovit cenové cíle jako cíl obchodu. To by měl být váš cíl pro obchod. Po dosažení cíle může investor z pozice vystoupit, opustit část pozice a nechat zbytek běžet, nebo zvýšit příkaz stop-loss a uzamknout tak zisky.

2. V případě, že je cíl dosažen, může investor z pozice vystoupit. Kde ukončit obchod se ztrátou

Je důležité vědět, kdy obchod selhal. Obchodování s breakoutem nabízí toto poznání poměrně jasným způsobem. Po proražení by staré úrovně rezistence měly působit jako nový support a staré úrovně supportu by měly působit jako nová rezistence. To je důležitá úvaha, protože je to objektivní způsob, jak určit, kdy obchod selhal, a snadný způsob, jak určit, kde nastavit příkaz stop-loss. Po obsazení pozice použijte starou úroveň supportu nebo rezistence jako čáru v písku, abyste uzavřeli ztrátový obchod. Jako příklad si prostudujte níže uvedený graf PCZ.

Po neúspěšném obchodu je důležité obchod rychle ukončit. Nikdy nedávejte ztrátě příliš velký prostor. Pokud si nedáte pozor, ztráty se mohou nahromadit.

3. Kde nastavit příkaz Stop

Při zvažování, kde ukončit pozici se ztrátou, použijte předchozí úroveň podpory nebo odporu, za kterou ceny prorazily. Umístění stop příkazu pohodlně v rámci těchto parametrů je bezpečný způsob, jak ochránit pozici, aniž by se obchod vystavil příliš velkému riziku poklesu. Nastavení stopu výše pravděpodobně vyvolá předčasné opuštění pozice, protože je běžné, že ceny znovu testují cenové úrovně, které právě prorazily.

Při pohledu na výše uvedený graf můžete vidět počáteční konsolidaci cen, proražení, opětovné testování a dosažený cenový cíl. Tento proces je poměrně mechanický. Při zvažování, kde nastavit stop-loss příkaz, kdyby byl nastaven nad starou úrovní rezistence, ceny by nemohly tyto úrovně znovu otestovat a investor by byl předčasně zastaven. Nastavení stop příkazu pod touto úrovní umožňuje cenám znovu otestovat a rychle zachytit obchod v případě neúspěchu.

Shrnutí

Shrnutí: Zde jsou kroky, které je třeba dodržet při obchodování breakoutů:

1. Identifikace kandidáta: Najděte akcie, které mají vybudované silné úrovně podpory nebo odporu, a sledujte je. Pamatujte, že čím silnější je support nebo rezistence, tím lepší je výsledek. Ujistěte se, že tomu rozumíte, když nakupujete akcie.
2. Počkejte si na průlom: Nalezení vhodného kandidáta neznamená, že by se obchod měl uskutečnit předčasně. Trpělivě vyčkejte na pohyb ceny akcie. Chcete-li mít jistotu, že průraz vydrží, počkejte v den, kdy se cena akcie obchoduje mimo svou úroveň podpory nebo odporu, s provedením svého kroku až téměř do konce obchodního dne.
3. Stanovte si rozumný cíl: Pokud se chystáte uzavřít obchod, stanovte si očekávání, kam se bude ubírat. Pokud tak neučiníte, nebudete vědět, kde obchod ukončit. To lze provést výpočtem průměrného pohybu, který akcie udělá, nebo měřením vzdálenosti mezi supportem a rezistencí (zejména při obchodování cenových vzorců).
4. Umožněte akciím, aby se znovu otestovaly: Toto je nejkritičtější krok. Když cena akcie prolomí úroveň rezistence, stará rezistence se stane novou podporou. Když cena akcie prolomí úroveň supportu, ze starého supportu se stane nová rezistence. Ve většině vašich obchodů bude akcie testovat úroveň, kterou prolomila, po prvních několika dnech. Připravte se na to.
5. Poznejte, kdy váš obchod/vzor selhal: Když se akcie pokusí znovu otestovat předchozí úroveň supportu nebo rezistence a prorazí ji zpět, jedná se o případ, kdy pattern nebo průraz selhal. V tomto okamžiku je nutné přijmout ztrátu. Nehazardujte se svými ztrátami.
6. Ukončete obchody před uzavřením trhu: Při otevření trhu nemůžete rozeznat, zda se ceny udrží na určité úrovni. Proto byste mohli zvážit, zda s ukončením ztrátového obchodu nepočkat až do okamžiku blížícího se uzavření trhu. Pokud akcie zůstala mimo předem stanovenou úroveň podpory nebo odporu směrem k závěru trhu, je čas pozici uzavřít a přejít na další.
7. Buďte trpěliví: Tato strategie vyžaduje dostatek trpělivosti. Dodržováním těchto kroků omezíte emoce a budete obchod hodnotit objektivněji.
8. Ukončete obchod na cílové hodnotě: Pokud z obchodu nevystoupíte se ztrátou, pak jste v obchodě. V obchodu byste měli zůstat, dokud cena akcie nedosáhne svého cíle nebo dokud nedosáhnete svého časového cíle, aniž byste se trefili do cílové ceny.

Podtrženo a sečteno

Obchodování breakoutů vítá volatilitu. Volatilita, kterou zažijete po proražení, pravděpodobně vyvolá emoce, protože ceny se rychle pohybují. Použití kroků popsaných v tomto článku vám pomůže definovat obchodní plán, který při správném provedení může nabídnout velké výnosy a zvládnutelné riziko.